Для всех ли хорош лизинг?

Положительные стороны лизинга перед другими средствами привлечения инвестиций раскрывались неоднократно. Но для всех ли хорош лизинг? Может ли убыточное предприятие получить лизинговое финансирование? Во что обойдется лизинг индивидуальному предпринимателю? Есть нюансы, на которые стоит обратить внимание, прежде чем принять решение об источнике финансирования Вашего бизнеса.

http://russki.istockphoto.com/file_closeup/business_concepts/finance/savings/3037994_savings.php?id=3037994"/> Планируя обновить либо расширить производственную базу своего предприятия, руководители задумываются о возможных источниках финансирования. Это могут быть собственные средства предприятия, банковский кредит, лизинг, прочие варианты. Безусловно, использование «чужих» денег гораздо выгоднее, и в первую очередь тем, что свои средства можно вкладывать в приобретения и проекты, под которые трудно получить финансирование со стороны. Также получение инвестиций формирует кредитную историю предприятия. И если она хорошая, то есть сопровождается своевременным погашением задолженности финансирующей организации, это дает дополнительную возможность такому предприятию в получении инвестиций и в будущих периодах.

Итак, кредит или лизинг?

Лизинг отличается от других способов приобретения основных фондов, в том числе и от кредита, возможностью начисления ускоренной амортизации на объекты лизинга. Срок лизинга сегодня для большинства проектов составляет от 1 года до 3 лет. Лизинговые платежи полностью (без НДС) относятся на себестоимость, тем самым уменьшая налогооблагаемую базу по налогу на прибыль.

Допустим, предприятие с убыточным балансом желает обновить свою производственную базу, дабы начать производить качественную конкурентоспособную продукцию и работать прибыльно. Такому предприятию, как для банка, так и для лизинговой компании, необходимо предоставить очень четкий бизнес-план (с описанием выхода из кризиса) и технико-экономическое обоснование окупаемости приобретаемого оборудования, техники или транспорта. Однако при лизинге платежи увеличивают затраты предприятия в гораздо большей мере, чем при кредите. Это выгодно при наличии прибыли, но не убытков, которые таким образом будут увеличиваться. Отсюда следует, что даже при хорошем проекте, который позволит предприятию выйти из финансового кризиса, первоначально лучше воспользоваться кредитом. А в дальнейшем, по мере получения прибыли и возникновения необходимости приобретения новых (в смысле еще) основных средств, имеет смысл обратиться за их приобретением в лизинговую компанию.

Часто озвучивают отказы лизинговых компаний работать с индивидуальными предпринимателями. А просчитал ли хоть кто-то, какая может быть выгода предпринимателю от приобретения оборудования и прочих основных средств в лизинг?

Если это индивидуальный предприниматель, который формирует затраты, начисляет амортизацию на имеющиеся у него основные средства, то при удовлетворительном финансовом состоянии и убедительном проекте с таким предпринимателем можно работать по лизингу.

Но у нас есть индивидуальные предприниматели, которые платят фиксированную ставку налога, для которых лизинг просто не имеет смысла. Во-первых, лизинговая ставка на несколько пунктов выше ставки по кредиту. Во-вторых, Лизингополучатель уплачивает НДС не только на погашаемую стоимость объекта лизинга, но и на доход Лизингодателя. В-третьих, ускоренная амортизация, применяемая при лизинге, не имеет для такого предпринимателя никакого значения, поскольку он не формирует себестоимость, куда эта амортизация вместе с доходом Лизингодателя относится и таким образом участвует в уменьшении налогооблагаемой базы по налогу на прибыль, который этот предприниматель не начисляет и не уплачивает.

Прежде, чем решить, куда обратиться за финансированием, стоит просчитать перспективы его получения, исходя из финансового состояния предприятия и реальности развития того бизнеса, для которого приобретается оборудование, техника или транспортное средство, а также перспективы получения дохода, который позволит покрыть платежи за кредит или за лизинг.

Для тех, кто выбирает лизинг: в следующей статье читайте о самой процедуре лизинговой сделки, о том, какие документы необходимо предоставлять в лизинговую компанию, что может служить залогом, и почему авансовый платеж выгоднее не только для Лизингодателя, но и в конечном итоге для Лизингополучателя.

Источник: Мобильный Лизинг