Всегда ли честен финансовый консультант
Все чаще среди российских инвесторов, даже начинающих и малоопытных можно услышать о необходимости в консультациях. Вот вроде бы и инструментов для вложения средств много, и структур, которые готовы этим заняться – и все же чего-то не хватает. Каждый тянет одеяло приносимых инвестором средств на себя, и нет человека, который бы дал широкую обширную и независимую консультацию. Впрочем, почему нет? Уже и в нашей стране понемногу начинают появляться люди, называющие себя финансовыми консультантами. Пока, конечно, такие специалисты в России – редкость, а вот в Штатах или Европе обращение к ним является вполне обычным делом. Вот только за их услуги нужно платить (бесплатное финансовое консультирование в Британии, допустим, запретили в законодательном порядке). И в последнее время суммы оплаты начали вызывать у их клиентов вопросы.
Как зарабатывает финансовый консультант?
Приходите вы к некоему финансовому консультанту. А он вам говорит, что его услуги будут стоить энную сумму. Россияне, слыша такое, просто подсчитывают, готовы они ее заплатить или нет. А американцы допытываются, почему сумма именно такая. Более того, вне зависимости от суммы оплаты, многие консультанты со своими клиентами еще и не совсем честны – и те не знают кому на пользу будут советы, им самим или каким-то финансовым структурам, которые этому консультанту также заплатили за рекламу их услуг. Источники доходов брокерских домов и частных финансовых консультантов являются тайной за семью замками.
Выборочное регулирование
Нельзя сказать, что с текущим положением американские власти не борются. Как и прочие аспекты финансовой жизни, которые правительство США посчитало подлежащими изменениям, финансовый консалтинг попал в поле зрения авторов закона Додда-Франка, вступившего в силу с начала текущего года. Впрочем, и закон подразумевает раскрытие далеко не всех аспектов работы финансовых консультантов. Эти специалисты будут вынуждены работать прозрачно и под бдительным оком регуляторов только, если это будет касаться пенсионных счетов и фондов. А вот о счетах, которые не перечисляются в американском Законе о пенсионном обеспечении, регуляторы решили пока не беспокоиться. Значит, беспокоиться придется самим инвесторам. Впрочем, задав выбранному консультанту хотя бы пару вопросов, каждый может выяснить ту степень честности, на которую может рассчитывать.
Кто где зарабатывает
Самый простой вопрос – куда вкладывает средства сам выбранный вами консультант. Кстати, не стоит сразу же начинать его хаять, как только окажется, что компания, которую он вам рекомендует, и та, в которую вкладывается он сам – это разные компании. Или просто он предпочитает покупать валюту, а вам рекомендует какой-то ПИФ. Попробуйте поинтересоваться почему он не советует вам идти по его пути. Вполне вероятно, что перед вами просто стоят разные задачи. Главное – в честности. Если консультант ничего не скрывает и не намерен вами «воспользоваться» для получения двойной прибыли, он не будет скрывать ни своих инвестиционных стратегий, ни того, почему вам он рекомендует иное.
Кто за что платит
Не менее интересный вопрос – вопрос вознаграждения. Загляните в предлагаемый вам договор – должен ваш финансовый консультант получить от вас оплату своих услуг при любом исходе дел, или только если ваши вложения принесут вам прибыль? Конечно, финансовая индустрия подобных вопросов не любит, зато ответ будет максимально честным. Если ваш договор предполагает, что комиссионные консультанта будут являться частью полученной от размещения средств прибыли, это значит, что консультант будет вынужден работать в ваших интересах. В противном случае обычно предполагается какая-то небольшая плата при неудаче, что будет означать, скорее всего получение оплаты трудов в другом месте. А для вас – высокую степень риска.